细分优惠客群 新客可享最低利率

一开年，银行的消费贷之战随之拉开序幕。除了App消息、手机短信提醒之外，各类推销电话也密集起来。各家银行机构纷纷推出消费贷营销活动，在叠加优惠券之后，消费贷产品利率已全面降至“2”字头。与往年稍有不同的是，今年各家银行进一步细分了优惠客群，并附加抽奖等活动。

业内人士认为，岁末年初本就是消费旺季，银行此时加码消费贷促销有助于获取新客，有助于扩大市场份额，这是一种“薄利多销”的促销行为。但由于受到银行资本刚性及风控等因素限制，消费贷利率下行空间有限。

消费贷新年“贷”出新花样

“限时免息”“利率折扣”“优惠利率券”……银行消费贷再次开“卷”。

近日，包括邮储银行、招商银行、浦发银行、兴业银行等在内的多家银行密集推出新年消费贷活动，普遍将年化利率（单利）降至“2”字头，最低可至2.68%。

其中，招商银行推出“跨年消费季”活动，对消费闪电贷额度正常的新老客户，依据“招贷分”分值不同推出了年化单利一口价的活动，从2.78%至3.4%不等，并自1月2日起至1月26日间的每周五，对部分客户限量发放2.68%的利率券。此外，满足条件的用户，在一定期限内还可领取118元的利息折扣券。

民生银行也推出了相关产品，在1月27日前申请该行消费贷产品“民易贷”，最低可享2.76%的优惠利率，线上申请额度最高可达30万元。

相较于中小银行，国有大行消费贷产品的优惠力度较小，消费贷利率维持在3%以上。比如，建设银行推出的消费贷产品“快贷”最高额度为20万元，年化利率3.45%起；中国银行的“中银e贷”最低年化利率为3.4%。

与往年有所不同的是，今年各家银行进一步细分了优惠客群。比如，浦发银行将优惠分为“新客建额有礼”和“开通点金量客户享3.3%”两类。其中，对于该行消费贷首次授信审批通过并签约的客户，按授信金额发放年化利率（单利）2.78%至2.88%的优惠券，部分使用有贷款期限限制。

此外，绝大多数低利率的消费贷产品设有一定的门槛要求，只针对部分优质客户。例如，农业银行的“网捷贷”主要针对公务员、事业单位、上市公司、国有企业、学校、医院、银行、政府机关等单位的员工，以及有房贷、公积金、社保、代发工资的客户等；而中国银行的“中银e贷”则主要面向拥有稳定房产或收入的客户群体。

值得一提的是，“拼团”和“贷款搭子”模式也重出江湖，如山西孝义农商行推出三人组团办理贷款（至少包含一位首贷客户），则可在原执行利率基础上享受20个BP（基点）的优惠。

消费贷利率走低 但利率下行空间有限

消费贷是零售领域的重点业务，业界预计，2025年消费贷利率整体保持稳健，商业银行或会在新客及一些重点场景领域考虑针对性利率下调。与此同时，市场利率中枢的持续下移，为银行下调消费贷利率提供了空间。

2024年12月，中央经济工作会议提出2025年九项重点任务，将“大力提振消费、提高投资效益，全方位扩大国内需求”放在首位。此外，随着惠民生、促消费等一系列政策的不断出台，加之在最近两年个人住房贷款增长放缓的背景下，具有额度相对较小、期限灵活、风险分散等优势的消费贷款，成为各家银行重点发展的领域。在企业资金需求相对不足，对公贷款发放难度较大的情况下，消费贷成为银行零售信贷扩张以及盈利增长的重要手段，因而促使消费贷呈现出快速增长态势。

各大银行的消费贷一“卷”再“卷”，后续的下行空间还有多大？业内人士表示，虽然消费贷利率有进一步下调的可能，但空间有限，可能受到多种因素的限制，此外，银行需要在风险控制和盈利能力之间找到平衡点。一方面，银行的资金成本具有刚性，过低的贷款利率可能逼近甚至低于资金成本线，长期维持这样的低利率难以实现可持续盈利；另一方面，消费贷利率若持续低于住房贷款，可能会间接导致部分消费贷违规流向房地产、投资等领域，产生新的风险。

对于消费贷市场火热，专家提醒，要注意贷款用途务必合规，仔细了解产品的详细信息，避免因信息不对称而造成不必要的经济损失。