AI眼镜家族“迎新”，光学芯片等关键环节企业受益

AI眼镜家族有望迎来新的“家庭成员”。5月19日，华为召开新品发布会，对已发布的华为智能眼镜2进行多方面升级；5月20日至21日，谷歌将举行2025年I/O大会，或将展示搭载Gemini模型的AI眼镜原型；苹果也有望在2026年推出首款AI智能眼镜。

受近期AI眼镜发布消息的影响，昨日A股市场AI眼镜概念板块保持微涨，好上好、中光学、硕贝德、国脉文化等股领涨。同时，与之相关的光学芯片等关键环节下游企业也有望受益。

AI眼镜迎来新一轮新品潮

昨日，华为召开新品发布会，主打产品为nova 14系列及鸿蒙电脑。不过，在此前华为终端官宣的待发布新品中包含了“智能眼镜”，也赚足了“花粉”们的眼球。

不过在本次发布会现场，华为仅对此前已发布的华为智能眼镜2进行了升级，在外观上推出2025春季新款钛空圆框。在功能方面，持续打造华为智慧生活随身助手，不仅可以帮助使用者进行电话、信息接听，还具备颈椎健康管理功能，随时监控颈部状态。同时，此次升级还加入了三个新功能，即21种语言面对面翻译、同声传译以及头部控制接听功能。

时间往前溯回，Rokid创始人祝铭明在本月15日的Rokid Glasses新品沟通会上透露，过去三个月以来，Rokid旗下带显示的AI眼镜全球已交定金订单已超25万台，其中在线订单超4万台，今年内有望全部交付。祝铭明还透露，Rokid一次锁定约20万台的供应量，支付资金已超几亿元。

大洋彼岸的另一端，谷歌的2025年I/O大会将于5月20日至21日举行。在日前的直播活动中，谷歌方面曾表示，I/O大会将会介绍谷歌Gemini最新进展，“甚至会有很酷的Android演示”。此举也被外界解读为，谷歌暗示将展示搭载Gemini的AI眼镜原型。

此前，Meta发布2025财年一季报，公司表示Ray-Ban Meta AI眼镜月活跃用户是一年前的4倍多。

今年4月，Meta在Ray-Ban Meta AI眼镜上全面推出实时翻译功能，覆盖所有市场的英语、法语、意大利语和西班牙语，用户只要提前下载了相应的语言包，即使没有Wi-Fi或移动网络连接，也能够正常使用该功能。

此外，Meta计划在未来为智能眼镜引入“实时AI”功能。通过内置摄像头，智能眼镜将能够捕捉佩戴者的视野内容，从而实现基于实时AI的交互式对话能力。

同时，苹果也正加速布局可穿戴设备和AI硬件，预计2026至2027年推出首款AI智能眼镜，直接挑战Meta的Ray-Ban产品线，搭载自研专用处理器。

一直以来，AI眼镜都被认为是AI终端落地的最佳方向之一，用户可以第一视角进行人机交互，实现实时翻译、物体识别、智能问答等功能，未来有望成为用户全场景的智能助手。

今年以来，除去海外的Meta、苹果、亚马逊等科技巨头，国内小米、华为、字节、AR四小龙等各大厂商都密集推出相关AI眼镜产品，且国内的AI眼镜已进入规模化商用阶段。

此外，在功能体验方面，智能眼镜产品正从基础硬件叠加阶段，逐步向智能辅助与智能助理方向发展。随着GPT、Llama、Grok、DeepSeek、豆包、通义千问等模型不断更新升级，未来AI眼镜有望成为智能协同与计算终端，其起量或许会比预期的更迅速。

二级市场趋于活跃

随着近期AI眼镜相关信息的密集发布，A股市场相关板块也趋于活跃。

据同花顺数据，截至昨日下午收盘，AI眼镜概念板块收涨0.27%，近一月涨幅达2.26%，成分股中72只上涨。个股层面，好上好收涨5.05%，中光学、硕贝德、纬达光电涨超4%，国脉文化、佛塑科技、显盈科技、希荻微、商络电子、腾景科技等股涨超3%，还有宝泰隆、飞荣达、深康佳A等股跟涨。

业内专家表示，今年内预计还有多个AI眼镜产品待发布。比如小米的AI眼镜产品可能在第二或第三季度期间推出，可能分为高端和低端版本，低端版本或通过国内供应链将价格压至千元以内，支持摄像头、音频模块及AI功能。还可能推出电子变色墨镜和彩色显示版本。其他厂商如豆包、Rokid、雷鸟、三星、荣耀、传音等也可能在2025年推出自己的AI眼镜新品。

目前，AI眼镜现已进入起量阶段，2025年更是有望成为产业爆发元年。而随着AI与大模型深度融合、光学与显示技术不断突破、轻量化与续航能力持续优化，AI眼镜市场规模有望继续拓围扩大。有专业机构预测，2030年AI眼镜全球市场规模可望达到1500亿美元，也是一个万亿规模的产业风口。

展望后市，光大证券分析称，随着大厂新品密集发布，AI眼镜市场规模有望加速扩张。预计2025年全球AI眼镜销售有望达到550万台，同比增135%，而中国供应链将占据50%以上份额。落脚到A股市场，可关注AI眼镜整机制造规模领先的企业，以及光学显示、语音交互、端侧算力等三大核心环节的零部件供应商。